Assicurazione sulla vita di proprietà della società (COLI)
Che cos’è l’assicurazione sulla vita di proprietà dell’azienda (COLI)?
L’assicurazione sulla vita di proprietà della società (COLI) è una polizza di assicurazione sulla vita che paga un vantaggio all’azienda in caso di morte di un dipendente assicurato.
Punti chiave
- L’assicurazione sulla vita di proprietà della società (COLI) è una polizza di assicurazione sulla vita che paga un vantaggio all’azienda in caso di morte di un dipendente assicurato.
- Le polizze di assicurazione sulla vita di proprietà della società possono aiutare a coprire le spese associate alla sostituzione di un dipendente assicurato alla morte di quella persona.
- Poiché le aziende hanno utilizzato le politiche COLI per sfruttare le scappatoie fiscali, l’Internal Revenue Service ora richiede che soddisfino determinate condizioni per ricevere un sussidio in caso di morte esentasse.
Comprensione dell’assicurazione sulla vita di proprietà della società (COLI)
L’assicurazione sulla vita di proprietà della società (COLI), nota anche come assicurazione sulla vita di proprietà dell’azienda, è una polizza stipulata su uno o più dipendenti critici. L’azienda paga i premi assicurativi e riceve l’ indennità in caso di decesso in caso di decesso di un dipendente coperto.
Le polizze COLI sono un modo per un’azienda di ridurre al minimo il proprio carico fiscale, aumentare il reddito netto al netto delle imposte, finanziare i benefici per i dipendenti e aiutare a coprire le spese associate alla sostituzione di un dipendente assicurato alla morte di quel dipendente.1 Le polizze COLI in genere continuano a coprire i dipendenti fino all’anno successivo alla loro uscita dall’azienda.
Requisiti di assicurazione sulla vita di proprietà della società (COLI)
Poiché alcune aziende hanno utilizzato le politiche COLI per sfruttare le scappatoie fiscali, l’ Internal Revenue Service (IRS) ora richiede che soddisfino determinate condizioni per ricevere un beneficio in caso di morte esentasse. Ad esempio, l’azienda può acquistare polizze COLI solo per il 35% più alto dei dipendenti, classificati in base alla loro retribuzione. Inoltre, deve notificare per iscritto al dipendente i termini della polizza e ottenere il suo consenso scritto prima dell’acquisto.
Storia dell’assicurazione sulla vita di proprietà dell’azienda
COLI è apparso per la prima volta come un modo per le aziende di assicurarsi contro la morte di un dipendente chiave, come un dirigente di alto livello. Tuttavia, le scappatoie fiscali hannoreso COLI molto interessante per molte aziende. Le aziende che tentavano di sfruttare queste scappatoie hanno iniziato ad acquistare polizze su dipendenti di rango inferiore senza avvisarli e hanno continuato a pagare premi anche dopo aver lasciato l’azienda.
La pratica raggiunse il suo apice negli anni ’80 quando la diminuzione della regolamentazione spinse alcune aziende ad assicurare la maggioranza dei loro dipendenti, a prendere in prestito contro il valore in contanti delle polizze ea detrarre gli interessi sui prestiti.
Alla fine degli anni ’80 e ’90, il Congresso ha risposto approvando leggi che richiedono il consenso dei dipendenti e un “interesse assicurabile” da parte dell’azienda. Ciò significava che le aziende dovevano mostrare il potenziale di perdita a causa della morte di un dipendente per giustificare l’acquisto di una polizza COLI. Allo stesso tempo, l’IRS ha ridotto la capacità di un’azienda di detrarre i pagamenti degli interessi quando prende in prestito le polizze.4 Le aziende affermano spesso di aver speso i pagamenti in benefit per i dipendenti; tuttavia, non era necessario farlo. Le società non avevano nemmeno bisogno di rivelare come avevano speso i soldi.
Nel primo decennio degli anni 2000, le grandi società hanno pagato milioni di dollari per regolare le cause legali dei familiari di dipendenti deceduti che sostenevano che la pratica fosse illegale. Successivamente, il Congresso ha approvato il COLI Best Practices Provision, come parte del Pension Protection Act del 2006, che ha introdotto le condizioni per i benefici esentasse. Di conseguenza, sebbene le politiche COLI offrano ancora vantaggi finanziari ai datori di lavoro, sono soggette a una maggiore regolamentazione.