Assicurazione sulla vita di proprietà della banca (BOLI)
Che cos’è l’assicurazione sulla vita di proprietà della banca?
L’assicurazione sulla vita di proprietà della banca (BOLI) è una forma di assicurazione sulla vita acquistata dalle banche in cui la banca è il beneficiario e di solito anche il proprietario della polizza.
Tale assicurazione viene utilizzata come scudo fiscale per le istituzioni finanziarie, che sfruttano le sue disposizioni di risparmio esentasse come meccanismi di finanziamento per i benefici per i dipendenti.
Come funziona l’assicurazione sulla vita di proprietà della banca (BOLI)
I contratti BOLI sono utilizzati principalmente dalle banche per finanziare i benefici per i dipendenti a un tasso molto inferiore a quello che avrebbero dovuto pagare altrimenti. Il processo funziona in questo modo: la banca stabilisce il contratto, quindi effettua i pagamenti in un fondo specializzato accantonato come fondo assicurativo.
Punti chiave
- L’assicurazione sulla vita di proprietà della banca (BOLI) è una forma di assicurazione sulla vita utilizzata nel settore bancario.
- Questo tipo di assicurazione viene utilizzata come scudo fiscale dalle banche e finanzia i benefici per i dipendenti.
- Una preoccupazione significativa per le banche è la qualità del credito dell’emittente BOLI.
- BoliColi.com è una società il cui ruolo è aiutare a gestire portafogli di assicurazioni sulla vita di proprietà di società e banche.
Tutti i benefici per i dipendenti che devono essere corrisposti a determinati dipendenti coperti dal piano vengono pagati da questo fondo. Tutti i premi versati nel fondo, oltre a tutta la rivalutazione del capitale, sono esentasse per la banca. Pertanto, le banche possono utilizzare il sistema BOLI per finanziare i benefici per i dipendenti su base esentasse.
L’assicurazione sulla vita di proprietà della banca è una sorta di scudo fiscale che fornisce fondi (esentasse) alla banca per compensare i costi.
Come spiega l’Office of the Comptroller of the Currency (OCC) del Dipartimento del Tesoro degli Stati Uniti, le banche sono autorizzate ad acquistare polizze BOLI, “in relazione a piani di retribuzione e benefit per e benefici per i dipendenti post-pensionamento, assicurazioni sui mutuatari e assicurazioni prese come garanzia per i prestiti “.
OCC può anche consentire “altri usi caso per caso”.
Pro e contro dell’assicurazione sulla vita di proprietà della banca
Come nota BoliColi.com, una società che aiuta a gestire portafogli di assicurazioni sulla vita di proprietà di società e banche, BOLI era tradizionalmente associata a piani di benefit per i nuovi dirigenti senior. Ma più recentemente, “molte banche hanno aggiunto BOLI al fine di compensare le spese esistenti per benefici ai dipendenti”.
Come notato, i vantaggi di BOLI includevano la sua preferenza fiscale e la capacità di generare guadagni che compensassero i costi associati ai programmi di benefici ai dipendenti. Ma BoliColi.com osserva che ci sono anche degli svantaggi.
Ad esempio, “se un contratto BOLI viene restituito dalla banca, i guadagni all’interno della polizza diventano tassabili così come una sanzione IRS del 10% sul guadagno simile alla cessione di un’IRA prima dei 59 anni e mezzo. Se la polizza è mantenuta a alla morte di ogni assicurato, il guadagno diventa parte del beneficio in caso di decesso esentasse e non viene sostenuta alcuna imposta. ”
Inoltre, “la maggiore preoccupazione per la maggior parte delle banche è la qualità del credito del vettore BOLI. La maggior parte dei vettori sul mercato sono della massima qualità, tuttavia, che può cambiare nel tempo. La seconda preoccupazione è la competitività del tasso di credito rispetto a il mercato.”