Tasso attuariale

Cos’è un tasso attuariale?

Un tasso attuariale è una stima del valore atteso delle perdite future di una compagnia di assicurazioni. Di solito, la stima è prevista sulla base di dati storici e considerazione del rischio coinvolto. Tassi attuariali accurati aiutano a proteggere le compagnie di assicurazione dal rischio di gravi perdite di sottoscrizione che potrebbero portare all’insolvenza.

Punti chiave

• I tassi attuariali sono stime delle perdite future, generalmente basate sulla perdita storica.
• Il calcolo attuariale dei tassi viene utilizzato per determinare il premio più basso che soddisfa tutti gli obiettivi richiesti di una compagnia di assicurazioni.
• Le tariffe sono espresse come prezzo per unità di assicurazione per ciascuna unità di esposizione.
• Le tariffe attuariali vengono riviste e adeguate periodicamente.

Come funzionano le tariffe attuariali

I tassi attuariali sono espressi come prezzo per unità di assicurazione per ciascuna unità di esposizione, che è un’unità di passività o un bene con caratteristiche simili. Ad esempio, nei mercati delle assicurazioni sulla proprietà e contro gli infortuni, l’unità di esposizione è tipicamente pari a $ 100 del valore della proprietà e la responsabilità è misurata in $ 1.000 unità. Anche l’assicurazione sulla vita ha unità di esposizione di $ 1.000. Il premio assicurativo è il tasso moltiplicato per il numero di unità di protezione acquistate.

In genere, durante la revisione di un tasso, viene prima determinato se i tassi attuariali devono essere adeguati. Un’esperienza di perdita prevista offre alle compagnie di assicurazione la capacità di determinare il premio minimo richiesto per coprire le perdite attese.

Requisiti per le tariffe attuariali

Lo scopo principale della determinazione dei tassi attuariali è determinare il premio più basso che soddisfi tutti gli obiettivi richiesti di una compagnia di assicurazioni. Un tasso attuariale di successo deve coprire perdite e spese oltre a guadagnare un profitto. Ma le compagnie di assicurazione devono anche offrire premi competitivi per una determinata copertura. Inoltre, gli stati hanno leggi che regolano ciò che le compagnie di assicurazione possono addebitare, e quindi, sia le pressioni aziendali che quelle normative vengono prese in considerazione durante il processo di definizione dei tassi.

Una componente importante del processo di creazione dei tassi è considerare ogni fattore che potrebbe avere un impatto sulle perdite future e impostare una struttura dei prezzi premium che offra premi più bassi ai gruppi a basso rischio e premi più alti ai gruppi ad alto rischio. Offrendo premi più bassi a gruppi a basso rischio, una compagnia di assicurazioni può attirare questi individui ad acquistare le sue polizze assicurative, riducendo le proprie perdite e spese, aumentando nel contempo le perdite e le spese per le compagnie di assicurazione concorrenti (che devono quindi competere per affari da pool di rischio di individui). Le compagnie di assicurazione spendono soldi in studi attuariali per assicurarsi di considerare ogni fattore in grado di prevedere in modo affidabile le perdite future.

Gli attuari si concentrano sull’esecuzione di analisi statistiche delle perdite passate, sulla base di variabili specifiche dell’assicurato. Le variabili che producono le migliori previsioni vengono utilizzate per impostare i premi. Tuttavia, in alcuni casi, l’analisi storica non fornisce una giustificazione statistica sufficiente per fissare un tasso, come per l’assicurazione contro i terremoti. In questi casi, a volte viene utilizzato il modello di catastrofe, ma con minore successo.